泰康中证同业存单AAA指数7天持有期
(019974)公募债券型指数型
1.0343
0.02%+0.0002
单位净值 [2025-09-30]
1.0343
累计净值 [2025-09-30]
净值估算 [2025-09-30 ]
- 最近一月：0.09%
- 最近一季：0.28%
- 最近半年：0.79%
- 今年以来：1.03%
- 最近一年：1.86%
- 最近两年：---
- 最近三年：---
- 成立以来：3.43%
- 成立日期：2023-12-26
- 基金经理：张晓霞
- 产品类型：契约型开放式
- 最新份额：1.58亿
- 申购状态：可以申购
- 最新规模：---
- 投资风格：
- 管理公司：泰康
基本信息
| 基金简称 | 泰康中证同业存单AAA指数7天持有期 | 基金全称 | 泰康中证同业存单AAA指数7天持有期证券投资基金 |
|---|---|---|---|
| 基金代码 | 019974 | 成立日期 | 2023-12-26 |
| 基金总份额(亿份) | 1.08亿(2024-12-31) | 基金规模(亿元) | 1.15亿(2024-12-31) |
| 基金管理人 | 泰康基金管理有限公司 | 基金托管人 | 交通银行股份有限公司 |
| 基金经理 | 张晓霞 | 运作方式 | 契约型开放式 |
| 基金类型 | 债券型 | 二级分类 | -- |
| 最低参与金额(元) | -- | 最低赎回份额(份) | -- |
| 基金比较基准 | 中证同业存单AAA指数收益率*95%+银行活期存款利率(税后)*5% | ||
| 投资目标 | 本基金采用被动式指数化投资,以标的指数的成份券为主要投资对象来实现对标的指数的有效跟踪,力争实现与标的指数表现一致的长期回报。 | ||
| 投资风格 | -- | ||
| 投资范围 | 本基金主要投资于标的指数成份券及备选成份券,为更好实现投资目标,还可以投资于具有良好流动性的金融工具,包括非属成份券及备选成份券的其他同业存单、债券(包括国债、央行票据、地方政府债、金融债、企业债、公司债、短期融资券、超短期融资券、中期票据、公开发行的次级债、政府支持机构债券、可分离交易可转债的纯债部分)、资产支持证券、银行存款、债券回购、现金等货币市场工具,以及法律法规或中国证监会允许基金投资的其他金融工具(但需符合中国证监会的相关规定)。 本基金不投资于股票,也不投资于可转换债券(可分离交易可转债的纯债部分除外)、可交换债券及其他带有权益属性的金融工具。 如法律法规或监管机构以后允许基金投资其他品种,基金管理人在履行适当程序后,本基金可将其纳入投资范围。 | ||
| 投资策略 | 本基金将对标的指数采用抽样复制法和动态优化的方式进行投资,在综合考虑跟踪效果、操作风险、投资可行性等因素的基础上构建收益特性与标的指数收益率高度相关的投资组合,并根据基金资产规模、日常申购赎回情况、市场流动性以及同业存单市场交易特性等情况,对投资组合进行优化调整。 在正常情况下,本基金力争日均跟踪偏离度的绝对值不超过0.2%,年化跟踪误差不超过2%。如因指数编制规则或其他因素导致跟踪误差超过上述范围,基金管理人应采取合理措施避免跟踪偏离度、跟踪误差进一步扩大。 本基金运作过程中,当标的指数成份券发生明显负面事件面临退市或违约,且指数编制机构暂未作出调整的,基金管理人应当按照基金份额持有人利益优先的原则,履行内部决策程序后及时对相关成份券进行调整。 资产配置策略 本基金采用抽样复制的方法跟踪标的指数的业绩表现。在久期匹配、信用等级匹配、期限分布匹配等标准的基础上,主要通过抽样优选标的指数成份券和通过灵活选取关键特征类似的非成份券进行投资组合的构建。抽样优选标的指数成份券主要是在综合考虑流动性、收益性、剩余久期、信用等级等因素的情况下选择对标的指数走势影响较大且流动性较好的成份券。灵活优选关键特征类似的非成份券则是当对标的指数走势影响较大的成份券流动性不足、价格严重偏离合理估值、单只成份券交易量不符合市场交易惯例等市场因素时,本基金会根据市场情况,结合经验判断,选取关键特征和相关成份券类似的非成份券或者非成份券组合进行替代。 在跟踪标的指数的基础上,本基金将在综合考虑国内外宏观经济形势、同业存单、债券等市场的资金供求情况及市场利率走势,预测同业存单、债券等市场的利率变化趋势,并通过对各品种的收益率、信用风险、流动性和久期进行综合分析,优选标的指数成份券和备选成份券范围之外的具有投资价值的个券进行投资,力争在控制风险的前提下获得超越标的指数的投资收益。 债券投资策略 本基金将根据债券市场情况,基于利率期限结构及债券的信用级别,在综合考虑流动性、市场分割、息票率、税赋特点、提前偿还和赎回等因素的基础上,评估债券投资价值,选择定价合理或者价值被低估的债券构建投资组合,并根据市场变化情况对组合进行优化。 资产支持证券投资策略 本基金通过考量宏观经济走势、支持资产所在行业景气情况、资产池结构、提前偿还率、违约率、市场利率等因素,预判资产池未来现金流变动;研究标的证券发行条款,预测提前偿还率变化对标的证券平均久期及收益率曲线的影响,同时密切关注流动性变化对标的证券收益率的影响,在严格控制信用风险暴露程度的前提下,通过信用研究和流动性管理,选择风险调整后收益较高的品种进行投资。 未来,随着证券市场投资工具的发展和丰富,本基金可相应调整和更新相关投资策略,并在招募说明书中更新公告。 指数化投资策略 (1)投资组合的构建 本基金的投资组合主要由标的指数的成份券和备选成份券构建组成。 (2)投资组合的调整 ①定期调整 本基金所构建的指数化投资组合将定期根据所跟踪的标的指数对其成份券的调整而进行相应调整。 ②不定期调整 当本基金日常的申购赎回资金量无法按照标的指数构成交易成份券,或当成份券遇到流动性不足、法规限制等情况时,基金管理人将基于久期、信用等级、期限分布匹配的基础上,综合考虑替代券流动性、交易规模等因素,对投资组合进行动态调整,以期有效跟踪标的指数。 (3)备选成份券的选择 单只成份券的替代券须首先在其他成份券中进行选择。本基金会在指数成份券库内无法找到合适替代券情况下,综合考虑以下原则在成份券外寻找选择替代券: ①发行主体已有存量券在指数中; ②剩余期限基本匹配; ③流动性强。 (4)投资组合的优化 为了更好地进行指数跟踪,在投资组合整体构建过程中,基金管理人通过久期匹配,信用等级匹配、期限分布匹配等方法进行整体优化调整。 (5)跟踪偏离度的监控与管理 本基金定期跟踪基金组合与标的指数表现的偏离度,分析基金的实际组合与标的指数表现的累计偏离度、跟踪误差变化情况及其原因,并优化跟踪偏离度管理方案。 | ||