华鑫证券鑫海2号

(D60197)集合理财债券型
1.0766 0.00%0.0000
单位净值 [2025-09-29]
1.0766
累计净值 [2025-09-29]
  • 最近一月：-0.20%
  • 最近一季：-0.35%
  • 最近半年：0.98%
  • 今年以来：1.03%
  • 最近一年：3.10%
  • 最近两年：---
  • 最近三年：---
  • 成立以来：7.66%
  • 成立日期：2023-12-07
  • 基金经理：---
  • 产品类型：券商集合理财
  • 管理公司：华鑫证券
基本信息
基金简称 华鑫证券鑫海2号 基金全称 华鑫证券鑫海2号集合资产管理计划
基金代码 D60197 成立日期 2023-12-07
基金总份额(亿份) -- 基金规模(亿元) --
基金管理人 华鑫证券有限责任公司 基金托管人 --
基金经理 -- 运作方式 券商集合理财
基金类型 债券型 二级分类 --
最低参与金额(元) 300000 最低赎回份额(份) --
基金比较基准 --
开放日 (1)固定开放期安排:本集合计划自成立之日起每周二、周三、周四为固定开放期,若开放期遇法定节假日、非工作日,则当日不开放,且开放期不顺延。投资者可以在开放期内办理本集合计划的参与、退出业务。 业务办理时间为交易日的交易时间。管理人应当确保集合资产管理计划开放退出期内,资产组合中7个工作日内可变现资产的价值不低于本集合计划资产净值的10%,按规定限制或暂停退出的情况除外。管理人主动投资于流动性受限资产的市值在开放退出期内合计不得超过该资产管理计划资产净值的20%。 (2)临时开放期安排:本计划需设置临时开放期的,管理人可以设置临时开放期,供投资者办理退出事宜。临时开放期的时间及业务安排,管理人需于不晚于临时开放期前【一】个工作日公告,具体安排以管理人公告的内容为准。 临时开放日适用于: 1)因集合计划规模变动等客观因素导致管理人自有资金参与集合计划被动超限的,管理人通过设置临时开放期办理超出份额的退出手续; 2)在合同变更或展期时,管理人通过设置临时开放日的方式,合理保障投资者选择退出资产管理计划的权利(但不得参与本集合计划); 3)因无法预测或无法控制的系统故障、设备故障、通讯故障、金融市场危机、行业竞争、代销机构违约、托管人违约等超出集合计划管理人自身直接控制能力外的风险或不可抗力因素的出现,导致集台计划资产无法正常运作或出现损失或投资者利益受损的情况,为合理保障投资者选择退出资产管理计划的权利,可设置临时开放目(但不得参与本集合计划)。 管理人不得利用临时开放期变更开放尊集,从而突破《运作规定》对于开放次数的限制。
投资目标 在严格控制风险的前提下,通过科学合理的资产配置和投资管理,以稳健收益为目标,力争为投资者提供稳定的投资回报
投资风格 限定性
投资范围 固定收益类资产:证券交易所或银行间市场发行及交易的债券(包括国债、中央银行票据、金融债、企业债、公司债、金融机构次级债、非公开发行公司债、地方政府债券、中期票据、集合票据、可转换债券(含分离型可转换债券)、可交换债券、短期融资券、超短期融资券、非公开定向债务融资工具)、债券回购、资产支持证券优先级、资产支持票据优先级、银行存款、同业存单、货币市场工具、货币市场基金、债券型公募基金; 本计划投资范围包含【债券回购】,为提升组合收益提供了可能,但也存在一定风险。
投资策略 (1)持有至到期策略 本组合对于所持有的债券品种以持有至到期作为投资策略之一,投资经理将根据组合流动性要求精选到期收益率较高的个券,以获取稳定的票息收益及潜在的价格收敛收益。 (2)久期策略 本组合将基于对宏观经济政策的分析,积极的预测未来利率变化趋势,并根据预测确定相应的久期目标,调整债券组合的久期配置,以达到提高债券组合收益、降低债券组合利率风险的目的。当预期市场利率水平将上升时,本组合将适当降低组合久期;而预期市场利率将下降时,则适当提高组合久期。 在确定债券组合久期的过程中,本组合将在判断市场利率波动趋势的基础上,根据债券市场收益率曲线的当前形态,通过合理假设下的情景分析和压力测试,最后确定最优的债券组合久期。 (3)收益率曲线策略 在组合的久期配置确定以后,本组合将通过对收益率曲线的研究,分析和预测收益率曲线可能发生的形状变化,采用子弹型策略、哑铃型策略或梯形策略,在长期、中期和短期债券间进行配置,以从长、中、短期债券的相对价格变化中获利。 (4)骑乘策略 本组合将采用骑乘策略增强组合的持有期收益。这一策略即通过对收益率曲线的分析,在可选的目标久期区间买入期限位于收益率曲线较陡峭处右侧的债券。在收益率曲线不变动的情况下,随着其剩余期限的衰减,债券收益率将沿着陡峭的收益率曲线有较大幅的下滑,从而获得较高的资本收益;即使收益率曲线上升或进一步变陡,这一策略也能够提供更多的安全边际。 (5)回购套利策略 回购套利策略也是本组合重要的投资策略之一,把信用债投资和回购交易结合起来,在信用风险和流动性风险可控的前提下,或者通过回购融资来博取超额收益,或者通过回购的不断滚动来套取信用债收益率和资金成本的利差。