华鑫证券鑫福启航固收FOF12M6号

(D60290)集合理财FOF
1.0232 0.01%+0.0001
单位净值 [2025-09-26]
1.0862
累计净值 [2025-09-26]
  • 最近一月：0.26%
  • 最近一季：0.81%
  • 最近半年：1.61%
  • 今年以来：2.30%
  • 最近一年：3.61%
  • 最近两年：---
  • 最近三年：---
  • 成立以来：8.75%
  • 成立日期：2024-01-19
  • 基金经理：---
  • 产品类型：券商集合理财
  • 管理公司：华鑫证券
基本信息
基金简称 华鑫证券鑫福启航固收FOF12M6号 基金全称 华鑫证券鑫福启航固收FOF12M6号集合资产管理计划
基金代码 D60290 成立日期 2024-01-19
基金总份额(亿份) -- 基金规模(亿元) --
基金管理人 华鑫证券有限责任公司 基金托管人 --
基金经理 -- 运作方式 券商集合理财
基金类型 FOF 二级分类 --
最低参与金额(元) -- 最低赎回份额(份) --
基金比较基准 4.00%
开放日 --
投资目标 在严格控制风险的前提下,通过科学合理的资产配置和投资管理,以稳健收益为目标,力争为资产投资者提供稳定的投资回报。
投资风格 限定性
投资范围 1、固定收益类资产:包括协议存款、同业存款、同业存单、结构性存款、通知存款、大额可转让存单、债券回购、国债、政策性金融债券、央行票据、金融债、企业债、公司债、私募债、中期票据、短期融资券、超短期融资券、非公开定向债务融资工具、资产支持证券(不含次级)、资产支持票据(不含次级)、项目收益票据、永续债等在银行间市场、证券交易所市场等经国务院同意设立的交易市场交易标准化债权资产; 2、现金类资产:包括货币市场基金、1年内(含1年)银行存款(含协议存款、同业存款、同业存单、结构性存款、通知存款、大额可转让存单)、现金、到期日在1年内(含1年)的国债、到期日在1年内(含1年)的央行票据、到期日在1年内(含1年)的政府债券、不超过7天(含7天)的债券逆回购; 3、证券公司及其子公司发行的资产管理计划、基金管理公司及其子公司发行的资产管理计划、期货公司及其子公司发行的资产管理计划、保险资产管理机构设立的资产管理计划、商业银行及其理财子公司发行的理财产品、信托计划等受国务院金融监督管理机构监管的机构发行的资产管理产品。向下穿透后仅投资于上述1、2范围内的资产。 本计划不会投资于本管理人及管理人关联方所设立的资产管理产品。 本计划投资于其他资产管理产品的,所投资资产管理产品不再投资除公募基金以外的其他资产管理产品。 本计划投资于其他资产管理产品的,计算本集合计划的总资产时应当按照穿透原则合并计算所投资资产管理产品的总资产。本计划投资于其他私募资产管理产品的,按照穿透原则合并计算的投资同一资产的比例以及投资同一或同类资产的金额,应符合法律法规的规定及本合同约定。 本集合计划可以依法参与债券回购业务,为提升组合收益提供了可能,但也存在一定风险。 如法律法规或监管机构以后允许投资其他品种,管理人和托管人书面协商一致后,在履行相关适当程序后,可以将其纳入投资范围。
投资策略 1、债券投资策略 本计划将在保持债券组合低波动性的前提下,综合运用多种策略参与市场所提供的投资机会,力争为投资者获取稳健的收益。 (1)久期配置策略 本计划将在分析中长期经济变化趋势的基础上,预测未来一段时间内利率可能的走向,以此来决定组合久期的长短。预期利率下降时延长组合久期,以获得因债券价格上涨而带来的资本利得;预期利率上升时缩短组合久期,以降低或规避债券价格下跌所带来的风险。 (2)收益率曲线策略 在确定组合久期后,采用收益率曲线分析模型对不同期限债券的风险收益特征进行评估,并根据对收益率曲线形状变化进行预测,采用子弹型策略、哑铃型策略或梯形策略,来决定本计划资产在长、中、短期债券间的配置比例。 (3)债券类属配置策略 根据国债、金融债、企业债等不同债券间的相对投资价值分析,增持价值被相对低估的债券板块,力争借以取得较高收益。 (4)骑乘策略 通过分析收益率曲线各期限段的利差情况,买入收益率曲线最陡峭处所对应的债券,随着本计划持有债券时间的延长,债券的剩余期限将缩短,到期收益率将下降,从而获得资本利得收入。 (5)信用债投资策略 本计划根据对宏观经济运行周期的研究,综合分析公司债、企业债、短期融资券等发行人所处行业的发展前景和状况、发行人所处的市场地位、财务状况、管理水平等因素后,结合具体发行契约,获取利差的变动会带来趋势性的信用产品投资机会。 2、现金管理投资策略 本计划以严谨的市场价值分析为基础,采用稳健的投资组合策略,通过对现金管理类金融品种的组合操作,在保持本金的安全性与资产流动性的同时,追求稳定的当期收益。通过合理有效分配本计划的现金流,保持投资组合的流动性,满足本计划投资运作的要求。 3、证券化资产投资策略 在市场上的ABS、ABN类资产中,从主体资质、基础资产、交易结构三个层次综合评估风险收益比,筛选优质资产,力争获取稳健收益。其中主体资质通过股东背景、管理团队、资产服务能力、信息系统和风控系统等进行评估;基础资产方面评价现金流的可稳定性和可预测性;交易结构设计则包括账户设置、现金流分配顺序、信用触发机制、循环购买机制等产品结构上的风控设定。 4、债券回购策略 本计划可能涉及回购策略。本计划回购策略包括用于建仓期进行流动性管理的逆回购策略及用于杠杆套息的正回购策略。逆回购策略中,产品将在交易所或银行间进行质押式回购融出交易。管理人将通过尽调,了解逆回购交易对手的相关情况(包括资产规模、杠杆率、主体集中度、单债券集中度、有无重大违约情况等),根据交易对手资质、质押券资质确定授信额度及折扣率,同时结合市场价格协商确定交易价格。正回购策略则在交易所或银行间进行资金融入,公司风控人员对债券回购交易的交易价格偏离持续进行监测。 5、资产管理产品的投资策略 管理人通过优选优秀的资产管理产品,综合利用市场结构、投资者行为、资产风险收益特征等研究成果优化组合,力争实现在承担较小回撤风险的情况下获取稳健的收益。管理人将及时跟踪投资标的业绩表现,持续加强与资产管理产品管理人的沟通,综合考虑投资标的的净值表现,择机调整投资标的的权重或更换投资标的,为客户提供优秀的业绩。 上述投资策略为管理人主要运用的投资策略,本集合计划投资策略包括但不限于上述策略。投资经理可在本集合计划投资范围内,根据市场变动及自主判断采用其他投资策略。