国元证券元赢55号集合资产管理计划

(SEW420)集合理财债券型
1.0317 0.02%+0.0002
单位净值 [2024-04-03]
1.2992
累计净值 [2024-04-03]
  • 最近一月：0.26%
  • 最近一季：1.48%
  • 最近半年：3.38%
  • 今年以来：---
  • 最近一年：6.52%
  • 最近两年：10.32%
  • 最近三年：17.87%
  • 成立以来：33.66%
  • 成立日期：---
  • 基金经理：---
  • 产品类型：券商集合理财
  • 管理公司：国元证券
基本信息
基金简称 国元元赢55号 基金全称 国元证券元赢55号集合资产管理计划
基金代码 SEW420 成立日期 2018-12-13
基金总份额(亿份) -- 基金规模(亿元) --
基金管理人 国元证券股份有限公司 基金托管人 中国工商银行股份有限公司
基金经理 -- 运作方式 券商集合理财
基金类型 债券型 二级分类 --
最低参与金额(元) 1000000 最低赎回份额(份) --
基金比较基准 --
开放日 本集合计划成立后每年开放一次,自成立之日起每12个月后的当月第5个工作日为固定开放日,委托人可以参与、退出本集合计划。具体开放安排以管理人公告为准。管理人可公告临时开放期,具体开放期设置以管理人公告为准。
投资目标 本计划主要投资于债券类和现金类金融产品。
投资风格 限定性
投资范围 (1)债券:在银行间市场和交易所市场交易的国债、中央银行票据、主体或债项评级在AA及以上的企业债券、公司债券(含非公开)、各类金融债(含次级债、混合资本债)、公募可转债(含分离交易可转债)、公募可交换债(以及持有可交换债换股或可转债转股后形成的股票)、银行间市场交易商协会注册发行的各类债务融资工具(如短期融资券、中期票据等)等债券类产品。 (2)货币市场工具:包括现金、逆回购、货币基金。 (3)其他符合监管规定的投资品种。
投资策略 1、资产配置策略 本计划通过对宏观经济运行状况、国家财政和货币政策、资本市场资金环境的分析,预测宏观经济的发展趋势和利率政策的变化,并据此评价未来一段时间债券市场相对收益率和主要风险。在确定资产管理计划整体流动性要求、投资品种流动性强弱程度和收益创造能力大小的基础上,确定现金、类现金资产和固定收益关资产的配置比例. 2、债券投资策略 (1)久期偏离策略 基于对未来利率水平的预测,对组合的期限和品种进行合理配置,将市场利率变化对于债券组合的影响控制在一定的范围之内。在预期利率进入上升周期时段,通过缩短债券组合的期限或增加浮动利率债券配置来达到降低利率风险的目的。在预期利率进入下降周期时段,通过增加债券组合的期限或减少浮动利率债券配置来达到降低利率风险的目的; (2)收益率曲线配置策略 在组合剩余期限确定的基础上,根据对收益率曲线形状变化的预测,在长期、中期和短期债券问进行配置,以从长、中、短期债券的相对价格变化中获利: (3)类别选择策略 在固定收益品种板块配置时,将依据流动性管理的要求,来确定不同的类属配置。具体表现为:信用债板块收益率高,但流动性弱,而利率产品收益率低,但流动性强。因此,在债券整体配置土应当考虑信用债的获利能力和利率产品的流动性,实现平衡综合配置; (4)相对价值策略 相对价值策略包括研究国债与信用债之间的信用利差、交易所与银行问的市场利差等。信用债与国债的利差由税收等因素形成,利差的大小主要受市场资金供给充裕程度决定,资金供给越紧张上述利差将越大。交易所与银行间的联动性随着市场改革势必渐渐加强,两市之间的利差能够提供一些增值机会; (5)个券选择策略 考虑到集合计划的流动性和收益要求,在配置固定收益证券时,将依照成交频率、成交频率波动率、月度平均成交金额、每日平均成交金额等指标,选择具有良好流动性和获利能力的个券进行投资。